Удачные спекуляции: как население меняло валюту в 2014 году
В апреле в бюллетене банковской статистики ЦБ были опубликованы данные о покупках населением валюты в 2014 году. Всего граждане купили $70 млрд, а продали $30 млрд. Чистая покупка (разница между покупкой и продажей), таким образом, составила $40 млрд.
Основной объем чистого приобретения наличной валюты пришелся на март, когда Совет Федерации разрешил президенту использовать войска на Украине ($4,9 млрд), на октябрь ($6,3 млрд) и на декабрь ($3,8 млрд). Декабрь, когда доллар вырос на 9,3% и достиг максимума в 80,1 руб., по объему чистых покупок валюты – лишь на четвертом месте из всех двенадцати месяцев года.
«В ноябре многие аналитики говорили, что рубль уже достаточно ослаб, и ажиотаж спал. Декабрь был месяцем, когда царила паника на валютном рынке. На фоне этого пошла вторая волна повышенного спроса на валюту. Статистика ЦБ выглядит вполне логично», – говорит заместитель директора инвестиционно-торгового департамента Абсолют Банка Андрей Зайцев, в чьем ведении находятся валютно-обменные операции банка.
В среднем население совершало в 2014 году довольно успешные операции, купив максимум валюты в октябре (среднемесячный курс покупки долларов населением – 41,5 руб., продажи – 40,6 руб.). По расчетам РБК Quote, с учетом всех покупок и продаж валюты по месяцам и среднемесячных курсов, население должно было бы заработать на этих сделках около 20% в рублевом эквиваленте с учетом падения доллара до 50 рублей в этом году.
Эти расчеты, впрочем, сделаны с допущением, что обменные операции завершились в декабре (последние данные ЦБ) и не учитывают сделки в январе–марте, когда продать валюту можно было дороже.
В 2014 году россияне скорее заработали, подтверждает выводы РБК Quote директор Центра развития Высшей школы экономики Наталья Акиндинова. Но, по ее словам, из-за падения доллара их доходы тают. «Те, кто покупал валюту летом, по-прежнему в плюсе. Но те, кто покупал доллары осенью, начинают терять, потому что курс возвращается к осенним значениям», – говорит она. Потери могут быть также у тех, кто сейчас паникует и продает доллары и евро, купленные на пике. «Курс опустился ниже психологически важной отметки в 50 руб./долл., и это вызывает новую волну панических продаж», – говорит она.
ЦБ дает распределение сделок по покупке-продажи валюты в зависимости от суммы операции (см инфографику). Рост чистых покупок валюты в марте, октябре и декабре обеспечили крупные сделки (от $5 тыс.). Средний их размер в эти месяцы в этой категории составил $10–11 тыс.
Покупавшие валюту на сумму от $2 тыс. граждане заработали бы к середине апреля более 243 млрд руб. с учетом сегодняшнего курса доллара (расчеты РБК Quote с теми же допущениями).
Эти покупки были вызваны как раз бегством населения в доллары и евро в результате паники, объясняет вице-президент Пробизнесбанка Марина Жукова. «Покупка крупных сумм в октябре и декабре – это попытка сохранить свои сбережения», – говорит начальник дилингового центра Металлинвестбанка Сергей Романчук.
Люди, покупавшие небольшие суммы валюты (от $501 до $2000) вели себя по-другому. Объем чистых покупок в этой категории сделок плавно рос с мая по июнь и к осени снизился, превратившись в чистые продажи. Это связано с двумя факторами – люди с марта постепенно переводили в валюту часть получаемых доходов, а также покупали доллары и евро, чтобы потратить их в отпуске.
По словам Жуковой, несмотря на банкротства турфирм и официальные данные о снижении турпотока, россияне активно ездили отдыхать за границу. «Просто вместо того, чтобы обращаться к туроператорам, они самостоятельно бронировали билеты и гостиницы через интернет. Об этом говорят наши данные о расходах по кредитным картам», – рассказала она.
А вот по операциям с мелкими суммами ЦБ зафиксировал в основном чистые продажи – население скорее тратило, чем покупало валюту. Это связано с обычными бытовыми расходами или тратами на жизнь, когда люди продают часть накопленных долларов или евро.
На валютно-обменных операциях заработало не только население, но и банки. Исходя из данных ЦБ о средней разнице между курсами продажи и покупки долларов и евро (в декабре она составила 3,11 руб. и 3,23 руб. соответственно), банки в декабре получили доход от обмена наличной валютой в 11 млрд руб. Это около 40% их доходов от обмена наличной валюты в 2014 году.
