"Ютинет", Е96 и "Сотмаркет" создали бизнес стоимостью в 2 млрд руб.

Бизнесмен Ульви Касимов (Фото: РИА Новости)

Касимов за главного

Сделка по слиянию трех онлайн-магазинов из портфеля IQ One Holdings (находится под управлением инвестиционной компании Sferiq Ульви Касимова) готовилась с середины 2013 года. В пятницу, 11 июля, три компании, владеющие "Ютинетом", Е96 и "Сотмаркетом" (в каждой из них у IQ One была доля), подписали финальные документы об объединении, рассказал гендиректор Sferiq Capital Вадим Арсеньев.

Один из основателей Е96 Борис Лепинских уточнил, что сделка проходила в несколько этапов. ОАО "Платформа Ютинет.ру" выкупило у IQ One и основателей Е96 (Лепинских и Дмитрий Пивоваров) 100% основной операционной компании Е96 — ООО "Интернет-магазин Е96". Интернет-магазин "Сотмаркет" (владелец — Всеволод Страх) присоединился к "Платформе Ютинет.ру", передав нематериальные активы — товарный знак и домен. Его операционная компания — ООО "Сотмаркет" — будет ликвидирована, уточняет Арсеньев. Доли основателей интернет-магазинов, говорит Лепинских, распределились в "Платформе Ютинет.ру" "в соответствии с вкладом каждого собственника в объединенную компанию" — точная структура будет объявлена позднее.

Источник РБК, знакомый со структурой сделки, утверждает, что около 20% акций получили на двоих Лепинских и Пивоваров, еще 20% — у Страха, 7% — у Михаила Уколова, одного из сооснователей "Ютинета". Контролирующим владельцем остается Касимов. Доля акций "Платформы Ютинет.ру", находящихся в свободном обращении, не изменилась — 19,39%. Капитализация компании на Московской бирже во вторник составила 967,34 млн руб.

Старший аналитик Райффайзенбанка Наталья Колупаева оценивает возможную стоимость объединенного бизнеса дороже 2 млрд руб.

Касимов отказался комментировать сделку. Все основатели интернет-магазинов получат места в совете директоров объединенной компании.

Догоняют Ozon

Фонд IQ One инвестировал в "Ютинет" в 2010 году, выкупив контрольный пакет за 11 млн долл. (334,4 млн руб. по среднему курсу за 2010 год). Через год после этого "Ютинет" стал первым в России публичным интернет-ретейлером. В ходе IPO на Московской бирже компания привлекла 14 млн долл.

Еще через год фонд Касимова IQ One сделал сразу две крупные инвестиции: примерно за 70 млн долл. он стал владельцем контрольных пакетов в "Сотмаркете" и Е96. Основатели интернет-магазинов оставили у себя по 49% этих компаний.

Практически сразу Касимов решил, что компании, имеющие общий профиль, нужно объединять, тем более что "Ютинет" перестал расти. В 2012 году его выручка составила 1,97 млрд руб. без НДС против 2,08 млрд руб. годом ранее, EBITDA оказалась отрицательной — минус 242 млн руб. против 55 млн руб. в 2011 году. В прошлом году показатели тоже были слабыми: выручка составила 1,82 млрд руб., EBITDA — минус 212 млн руб.

Е96 в 2013 году, по собственным данным, увеличил выручку на 64,3%, до 4,6 млрд руб. "Сотмаркет" не раскрывал свои данные.

Объединение бизнесов трех магазинов позволит обогнать по выручке Ozon.ru, говорил Касимов в интервью Forbes в апреле 2014 года. Совокупную выручку компаний Forbes оценивал в 327 ?млн долл. (10,4 млрд руб.). Оборот группы Ozon в 2013 году составил 750 млн долл. (23,9 млрд руб.), однако эти данные включают travel-сервисы, b2b и другие бизнесы, от которых Ozon получает комиссию.

Арсеньев утверждает, что в рамках сделки Касимов инвестировал 900 млн руб. в объединенную компанию: средства пойдут на увеличение оборотного капитала, обновление логистических систем, объединение IT-платформ, расширение ассортимента.

Эти инвестиции были учтены при решении о распределении долей в "Платформе Ютинет.ру", уточнил Лепинских. Все три магазина — "Ютинет", "Сотмаркет" и Е96 — сохранят собственные доменные имена, рассказывает Арсеньев.

Логистические процессы "Ютинета" и "Сотмаркета" уже интегрируются, в частности, компании объединили склады. "Основная задача до сентября объединить доставки компаний и централизованно ими управлять", — говорит топ-менеджер Sferiq. Объединение компаний также позволит обрабатывать большее число заказов и делать кросс-продажи на трех площадках.

Закупки пока не будут полностью объединены: "Ютинет" и "Сотмаркет" будут закупать товар через компанию "Ритейл-систем", 100-процентную "дочку" "Платформы Ютинет.ру". Соединение оборотов компаний и закупки от единого юридического лица даст возможность получать большие скидки от поставщиков, надеется Уколов.

Е96 продолжит закупки самостоятельно. "Мы сильны в регионах, поэтому в дальнейшем будем искать наиболее эффективную конструкцию для совместных закупок", — объяснил Лепинских.

"Сейчас в условиях кризиса, когда стоимость привлечения клиентов возрастает, компаниям необходимо сокращать затраты и оптимизировать бизнес-процессы", — говорит один из основателей Data Insight Федор Вирин. По его мнению, "выживание магазинов зависит от того, хватит ли им сейчас на эту реструктуризацию времени и денег".

По данным Data Insight, объем российского рынка онлайн-торговли в 2013 году вырос на 25%, до 350 млрд руб. При этом более его половины контролируют 30 крупнейших онлайн-ретейлеров, лидером среди которых признан "Юлмарт" с выручкой 21,8 млрд руб.

В интервью Forbes Ульви Касимов оценивал стоимость активов Sferiq в 500 млн долл. (17 млрд руб.). Помимо интернет-магазинов и стартапов под управлением IQ One бизнесмен владеет аграрной компанией "Искусство земледелия", девелоперским проектом Sferiq Town и развивает онлайн-компанию по торговле предметами искусства.

Анна Левинская