Белгородско-курская депозитная аномалия

Фото: Олег Яковлев / РБК

В 2024 году Белгородская и Курская области, а также Крым и Севастополь оказались в числе лидеров среди российских регионов по приросту средств населения в банках, следует из статистики ЦБ, которую изучил РБК. В целом за январь—сентябрь сбережения граждан на счетах и депозитах увеличились на 14,8%, или на 6,69 трлн руб.

Самую быструю динамику показали Белгородская область (25,5%), город Севастополь (23,7%) и Курская область (21,7%). Крым занял седьмое место по этому показателю (20,2%), пропустив вперед Адыгею, а также Вологодскую и Костромскую области. Еще в одном приграничном регионе — Брянской области — прирост вкладов оказался близким к максимальным значениям для России —19,5%. Для сравнения: за аналогичный период 2023 года темпы увеличения депозитной базы в пяти субъектах из топ-7 были ниже, чем в среднем по стране. Повышенная динамика тогда наблюдалась только в Крыму и Севастополе — 13,2 и 19,7% соответственно, отклонение от среднероссийского показателя составляло 1,6 п.п. и 8,1 п.п., сейчас оно больше.

«Когда мы сберегаем? Когда есть из чего сберегать. В этом смысле фактор зарплат — необходимое условие», — отмечает главный экономист «Т-Инвестиций» Софья Донец. По ее словам, регионы с повышенным показателем прироста вкладов отличаются и высокими темпами роста зарплат, хотя и не находятся «в топе по этому показателю».

За январь—август номинальные зарплаты в этих регионах увеличились примерно на 20% год к году, хотя в целом по стране рост этого показателя составляет около 17%, оценивает эксперт.

«Также мы сберегаем, когда чувствуем необходимость накопить на риск-сценарий, когда мотив предосторожности работает. Наверное, можно сказать, что в 2024 году для приграничных регионов и Крыма мотив предосторожности был сильнее — это регионы, близкие к районам боевых действий. Потребители могли активнее копить на счетах и депозитах, но также изымать деньги из личного бизнеса или меньше в него вкладываться», — допускает Донец.

Социальные выплаты тоже могли поддержать рост средств жителей этих регионов в банках, но вряд ли это значимый фактор, считает Донец. «Скорее всего, эти средства направлялись сразу на потребление», — объясняет она.

Что происходит с вкладами россиян в банках в целом по стране

За девять месяцев 2024 года средства населения в банках увеличились сильнее, чем за аналогичный период прошлого года — на 14,8 против 11,6%. Более чем в трети регионов (34 субъекта) темпы прироста превышают среднероссийские. Сокращение депозитной базы наблюдалось только в Ингушетии (минус 16,6%), Туве (минус 12,3%), Ненецком автономном округе (минус 9,3%) и Чеченской Республике (минус 2,9%). В 66 регионах темпы прироста вкладов населения оказались выше прошлогодних.

Розничные пассивы банков имеют высокую концентрацию в отдельных регионах: больше трети всех сбережений россиян (34,5%) размещены на счетах и депозитах в Москве, еще четверть (25%) распределена по семи регионам. За последние пять лет доля Москвы немного снизилась (было 35,2%).

По данным Агентства по страхованию вкладов (АСВ), на 1 октября средний размер вклада физлица в России составил 370 тыс. руб. (учитываются все вклады на сумму от 1 тыс. руб., у одного гражданина может быть несколько вкладов). С начала года показатель увеличился на 14,2%. Если исключить из расчета остатки на сумму до 10 тыс руб., то средний вклад будет больше — 583 тыс. руб.

Самая быстрорастущая когорта российских вкладчиков — те, кто держит на счетах и депозитах от 3 млн до 10 млн руб. За январь—сентябрь объем их сбережений вырос на 26%, а число таких клиентов — на 27,4%, подсчитали в АСВ. Структура вкладов в зависимости от их размера учитывает консолидацию (объединение) остатков на всех счетах вкладчика в одном банке, указывают в агентстве.

Подавляющее большинство вкладов в российских банках не превышают размер страхового покрытия — 1,4 млн руб.

В статистику Банка России и АСВ попадают деньги россиян на текущих счетах, а также на срочных вкладах, по которым начисляются проценты. На 1 октября доля депозитов в общем объеме (52,07 трлн руб.) достигла 68%. Она планомерно растет с начала года и приближается к максимумам, которые фиксировались в 2022 году, когда в России тоже был период экстравысоких ставок. Срочность вкладов при этом снижается: доля вкладов сроком от одного года на 1 января составляла 26,2% от всего объема депозитов, а на 1 октября — 21,7%.

Интерес к срочным вкладам определяется более высокими процентными ставками, поясняет старший управляющий директор Московской биржи по розничному бизнесу и проекту «Финуслуги» Игорь Алутин: «Если сравнивать средние ставки на сроках три, шесть и двенадцать месяцев, то у банков, занимающих более половины доли рынка депозитов, максимальные ставки чаще встречаются по вкладам сроком в шесть месяцев».

По данным «Финуслуг», на 13 ноября средняя доходность вкладов на шесть месяцев составляет 20,90 против 19,55% у вкладов на три месяца и 20,26% у годовых депозитов.

Доля срочных вкладов может увеличиться еще на 1 процентный пункт, вряд ли больше, считает управляющий директор «Эксперт РА» Юрий Беликов: «Это уже означало бы структурный переход к сберегательной модели, а это едва ли возможно при текущей инфляции, зачастую располагающей к тому, чтобы не откладывать потребительские расходы, допустимые для личного бюджета. Также инфляция затрудняет прогнозирование расходов, и это работает на сохранение востребованности сберегательных счетов как наиболее гибкого и удобного инструмента при сравнении с наиболее доходными вкладами, по которым устанавливаются санкции за досрочное изъятие средств».

Директор группы рейтингов финансовых институтов агентства НКР Егор Лопатин сомневается, что и срок размещения средств на депозитах будет расти. «Срочность вкладов не растет на фоне ожидания вкладчиков по дальнейшему росту ключевой ставки и доходности по вкладам соответственно. Поэтому они предпочитают размещать средства на короткие вклады, а потом пролонгировать по более высокой ставке», — заключает эксперт.