ЦБ рекомендовал ограничить продажу инвестиционных страховых полисов

Глава ЦБ Эльвира Набиуллина направила страховым компаниям письмо (.pdf) с рекомендацией ограничить продажи неподготовленным инвесторам некоторых страховых продуктов с инвестиционной составляющей. Ограничения касаются полисов инвестиционного страхования жизни (ИСЖ) и отдельных видов договоров накопительного страхования жизни (НСЖ). Регулятор рекомендовал не продавать полисы НСЖ, где предусмотрена единовременная выплата премии или где выплаты зависят от значений активов, предназначенных только для квалифицированных инвесторов.

Регулятор отмечает, что выявил практики предложения ИСЖ и НСЖ в банковских офисах под видом вкладов с повышенной доходностью. При этом нередко граждан не информируют об особенностях и рисках таких продуктов, а также об их отличии от банковских вкладов. Начинающим инвесторам практически невозможно объективно оценить особенности этих продуктов, поскольку они сложны даже для тех, кто профессионально работает на финансовом рынке, считает регулятор.

Некоторые неподготовленные инвесторы могут ошибочно считать инвестиционные страховые продукты вкладами. Однако эти полисы несут риски частичной потери средств — в частности, при досрочном прекращении договора. В некоторых случаях, например при пропуске одного из регулярных платежей по НСЖ, владельцы полисов могут полностью потерять свои деньги. Кроме того, страховые компании не являются участниками системы страхования вкладов, поэтому ИСЖ и НСЖ не подпадают под действие этой системы, перечислил риски Банк России.

Ранее ЦБ рекомендовал финансовым организациям не продавать неквалифицированным инвесторам сложные продукты до вступления в силу специального закона, защищающего права начинающих инвесторов. Речь идет о законе о категоризации инвесторов, который вступит в силу с 1 апреля 2022 года. Он предусматривает обязательное тестирование, которое клиенты будут проходить у своих брокеров. По результатам тестов инвестор получит статус квалифицированного или неквалифицированного.

Банк России первоначально планировал начать процедуру тестирования с 1 апреля 2022 года Сейчас регулятор обсуждает с участниками рынка возможность сдвинуть этот срок на 1 октября 2021 года.