Euroclear возобновит расчеты по пяти российским облигациям
Международный депозитарий Euroclear возобновит расчеты по пяти российским ценным бумагам. Об этом написал в обзоре «Ренессанс Капитал» со ссылкой на сообщение клиринговой компании от 12 июня. Обзор есть в распоряжении «РБК Инвестиций».
В число бумаг вошли:
- два флоатера* — RU000A0JV4L2 29 января 2025 года и RU000A101CK7 24 апреля 2024 года;
- два инфляционных линкера* — RU000A0JVMH1 и RU000A103MX5;
- один выпуск суверенных облигаций Russia-25 2,875% EUR.
Расчеты по всем бумагам с RU ISIN (ОФЗ, корпоративных выпусков, «новых» суверенных евробондов и акций) были приостановлены осенью 2022 года после того, как НРД начала осуществлять операции по «принудительному переводу» этих бумаг в российский учетный периметр.
Инвесторы получили право перевести российские ценные бумаги из иностранного депозитария в российский в принудительном порядке до 10 ноября 2022 года включительно в соответствии с Федеральным законом № 319-ФЗ. Российские депозитарии должны были открыть обратившимся инвесторам счета и зачислить на них российские ценные бумаги либо отказать в проведении операций не позднее 24 ноября 2022 года. Этим же законом регулировался процесс расконвертации расписок и их перевод из-за рубежа в российскую учетную систему.
В декабре 2022 года в 319-ый ФЗ были внесены поправки отдельным Федеральным законом — от 19.12.2022 № 519-ФЗ «О внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации и приостановлении действия отдельных положений законодательных актов Российской Федерации». Поправки вступили в силу с 1 января 2023 года. В частности, они ввели новые дополнительные случаи, при которых возможна подача в НРД заявления на принудительный перевод учета прав на российские ценные бумаги, а также установили сроки и условия принудительного перевода ценных бумаг в этих случаях.
В сообщении Euroclear говорится о том, что организация планирует проводить сверку списков держателей в отношении каждого выпуска бумаг с приостановленными расчетами. Операции будут возобновлены только в случае успешного прохождения проверок. В Euroclear особо отметили, что расчеты будут приостанавливаться снова в случае новых событий, препятствующих их нормальному проведению.
Руководитель отдела аналитики долгового рынка «Ренессанс Капитала» Алексей Булгаков отметил, что расчеты пока возобновлены в основном в бумагах с низким присутствием иностранных инвесторов (флоутерах и линкерах).
В инвестбанке «Синара» планы Euroclear по возобновлению расчетов подтвердили изданию Frank Media. «Детальной информации, как будет проходить проверка, нет. Им нужно убедиться, в том числе, что среди держателей нет санкционных лиц, что активы не заблокированы», — отметила заместитель директора юридического департамента «Синары» Елена Рязанова. По ее словам, в Euroclear выбирали те выпуски, которые позволят провести проверки без операционных сложностей.
Облигация федерального займа с переменным купонным доходом, называемые также *флоутер/флоатер (от англ. float — плыть), имеет переменную ставку купонного процента, который изменяется в зависимости от среднего значения ставки RUONIA за определенный период — чем выше эта ставка, тем выше доходность по облигации, и наоборот. По некоторым выпускам также предусмотрена надбавка (фиксированная премия) к ставке купона.
Облигация федерального займа с индексируемым номиналом имеет зафиксированный размер купона, но ее номинал изменяется в зависимости от инфляции. ОФЗ-ИН на профессиональном языке называют *линкерами (от англ. Inflation-linked Bonds — облигации, привязанные к инфляции). Номинальная цена ОФЗ-ИН индексируется в зависимости от индекса потребительских цен (ИПЦ) на товары и услуги в РФ, согласно данным Росстата. Номинал, который на дату выпуска составляет ₽1000, ежедневно индексируется на величину инфляции, взятую с определенным временным лагом.