Ослабление рубля, индекс Мосбиржи, акции «Транснефти»: дайджест

Ослабление рубля

На биржевых торгах рубль ослаб к юаню по итогам торгов 21 июня. Пара CNY/RUB на Мосбирже выросла на 0,81%, достигнув ₽12,0455 за юань. Падение китайской валюты в первые дни после введения санкций против Мосбиржи — с 13 по 19 июня — превысило 11% и в моменте доходило до ₽10,8445.

На выходные и понедельник, 24 июня, Банк России повысил официальные курсы доллара и евро более чем на ₽2,5. Курс доллара США составил ₽87,9595, евро — ₽94,2606, юаня — ₽12,0455. Поддержку юаню оказала новость о том, что правительство смягчило требование об обязательной продаже валютной выручки экспортерами. Ранее они были обязаны зачислять на свои счета в уполномоченных банках не менее 80% иностранной валюты, полученной по внешнеторговым контрактам. Теперь этот порог снижен до не менее 60%.

По словам аналитика ИК «ВЕЛЕС Капитал» Елены Кожуховой, меры в целом умеренно позитивны для экспортеров, так как дают им больший уровень гибкости в управлении доходами. В то же время они могут привести к более слабому рублю.

Начальник отдела экономического и отраслевого анализа ПСБ Евгений Локтюхов отметил, что ключевыми факторами ослабления рубля выступили сильная перепроданность и ожидания, что ЦБ и правительство предпримут действия по нормализации ситуации на валютном рынке. По оценкам аналитиков банка, справедливым для юаня в текущих условиях является диапазон ₽12,5–13. К такому уровню китайская валюта может стремиться при разрешении проблем с трансграничными платежами.

Повышенную волатильность на российском валютном рынке на предыдущей неделе портфельный управляющий УК «Первая» Максим Федосов связывает со сложностями в расчетах с иностранными контрагентами. Это, по его словам, повлекло снижение спроса на валюту со стороны импортеров при одновременном ее притоке в страну на фоне возможной репатриации капитала, а также продажи части валютной выручки в рамках указа президента рядом российских экспортеров.

Федосов полагает, что на этой неделе на валютном рынке с высокой вероятностью может сохраниться повышенная волатильность на фоне адаптации к санкциям. Вместе с этим, отмечает эксперт, рубль может укрепиться из-за приближения налогового периода. По его прогнозам, валютная пара CNY/RUB на этой неделе может находиться в диапазоне ₽11,5–12,2 за юань.

Индекс Мосбиржи

Индекс Мосбиржи по итогу торгов 21 июня ослаб на 0,29%, до 3114,35 пункта. Наибольшее падение в составе индекса продемонстрировали привилегированные акции «Мечела» (-3,11%), акции Московской биржи (-2,69%), «ВК» (-2,3%), «Сургутнефтегаза» (привилегированные) (-1,18%) и «Магнита» (-1,75%).

Лидерами стали бумаги «Ростелекома» (+4,76%), ПИКа (+3,75%), расписки Ozon (+2,1%) и акции «Совкомфлота» (+1,88%).

По словам аналитика финансовой группы «Финам» Игоря Додонова, настроения на рынке остаются не самыми благоприятными на фоне ожиданий дальнейшего ужесточения монетарной политики Центробанка, сохраняющейся волатильности курса рубля и поступающих санкционных новостей.

«Учитывая некоторое ухудшение конъюнктуры на зарубежных фондовых площадках и дефицит внутренних позитивных новостей, отечественные инвесторы пока по-прежнему не спешат откупать заметно подешевевшие за последние несколько недель российские акции», — полагает эксперт.

Додонов обратил внимание, что колебания рынка 22 июня были заметно меньше, чем в предыдущие дни. Аналитик связывает это с эффектом пятницы, когда участники торгов предпочитают совершать меньше резких движений перед выходными.

С технической точки зрения индекс Мосбиржи имеет краткосрочную формацию вверх, считает эксперт «БКС Мир инвестиций» Михаил Зельцер. «Но в пятницу не удалось пройти важную реперную точку по локальным максимумам на 3135 пунктов — среднесрочная формация, тянущаяся с майских пиков, все еще остается нисходящей. А если смотреть шире — то мы по-прежнему в боковике с осени прошлого года в границах 3000–3300 пунктов», — говорит эксперт.

Учитывая совокупность технических вводных и настроения рынка, к концу лета Зельцер ожидает возврат бенчмарка на верхнюю границу многомесячного боковика. 24 июня он называет поддержку на открытии у индекса Мосбиржи — 3090 пунктов.

«Транснефть»

На 24 июня запланирован совет директоров «Транснефти», в повестке которого — размер дивидендов по итогам 2023 года. На прошлой неделе правительство рекомендовало профильным ведомствам предусмотреть при формировании директив к совету дивиденды по итогам 2023 года в размере ₽128,46 млрд. На Мосбирже торгуются только привилегированные акции компании. «РБК Инвестиции» подсчитали, что с учетом выпущенных обыкновенных бумаг выплаты в пересчете на одну акцию составят ₽177,2. По текущим ценам это дает дивидендную доходность на уровне 11,4%.

Ранее глава компании Николай Токарев говорил, что дивиденды по итогам 2023 года будут неплохими и превысят выплаты за 2022-й. По итогам 2022 года оператор магистральных нефтепроводов и нефтепродуктопроводов выплатил дивиденды в размере ₽16,665 тыс. на одну обыкновенную и привилегированную акцию (до сплита). Это соответствует цене одной акции после сплита на уровне ₽166,65.

Аналитики «Синары» оценивали возможные дивиденды «Транснефти» за 2023 год на уровне ₽194 на акцию. В Промсвязьбанке полагали, что, исходя из дивидендной политики компании, акционеры могли рассчитывать на ₽205 на акцию. С учетом текущей биржевой цены это принесло бы инвесторам 12,5% и 13,2% дивидендной доходности.

Курсы валют

Наиболее выгодные курсы валют в обменниках Москвы на 08:40 мск по данным сервисов «Банки.ру» и «Рынок наличной валюты» от РБК:

Самые дешевые наличные доллары можно купить:

• Солид Банк (ст. м. «Беговая»): купить доллары можно по ₽90,5, продать — по ₽88;
• банк «Национальный стандарт» (ст. м. «Добрынинская», «Серпуховская», «Полянка», «Третьяковская»): купить доллары можно по ₽90, продать — по ₽86,50.

Самые дешевые евро:

• банк «Санкт-Петербург» (адреса офисов можно уточнить на сайте банка): купить евро можно по ₽98,5, продать — по ₽94,5;
• банк «Национальный стандарт» (ст. м. «Добрынинская», «Серпуховская», «Полянка», «Третьяковская»): купить евро можно по ₽98,5, продать — по ₽95.

Самые дешевые юани:

• Ак Барс Банк (ст. м. «Сухаревская», «Речной вокзал», «Крестьянская застава», «Отрадное»): купить юани можно по ₽12,84, продать — по ₽11,86;
• банк «Национальный стандарт» (ст. м. «Добрынинская», «Серпуховская», «Полянка», «Третьяковская»): купить юани можно по ₽12,75, продать — по ₽12,16.

Последний день покупки акций под дивиденды

Дивидендная доходность указана с учетом цены закрытия торгов 21 июня.

• Коршуновский ГОК. Дивиденды на каждую акцию — ₽1. Дата выплаты — 9 июля. Доходность — 0,002%

Корпоративные события

• ТГК-1: ГОCА. В повестке — вопрос дивидендов за 2023 год.
• «Соллерс»: ГОCА. В повестке — вопрос дивидендов за 2023 год.
• «Русолово»: ГОCА. В повестке — вопрос дивидендов за 2023 год.
• «Делимобиль»: ГОCА. В повестке — вопрос дивидендов за 2023 год.
• «Ренессанс Страхование»: ГОCА. В повестке — вопрос дивидендов за 2023 год.
• «Ставропольэнергосбыт»: ГОCА. В повестке — вопрос дивидендов за 2023 год.

Другие важные события

• Заседание Совета ЕС по иностранным делам, на котором может быть утвержден 14 пакет санкций.
• Германия: индекс экономических ожиданий IFO, июнь — 11:00 мск.
• Германия: индекс делового климата IFO, июнь — 11:00 мск.

Как завершилась предыдущая торговая сессия

• Индекс Мосбиржи: 3114,35 (-0,29%)
• Индекс РТС: 1115,39 (-3,17%)
• S&P 500: 5464,62 (-0,16%)
• Dow Jones Industrial Average: 39 150,33 (+0,04%)
• NASDAQ Composite: 17 693,38 (-0,16%)