Ассоциация инвесторов заявила о неправильном взимании налога с дивидендов
Ассоциация владельцев облигаций (АВО) заявила о некорректном механизме удержания налога на доходы физических лиц (НДФЛ) при зачислении дивидендов на брокерский счет . Письма с запросами, планируется ли изменение механики удержания НДФЛ с учетом уже действующих положений Налогового кодекса, ассоциация направила в Сбербанк и ВТБ (письма есть в распоряжении «РБК Инвестиций»).
По мнению экспертов ассоциации, исчисление и удержание налога должно производиться не в момент поступления дивидендов на брокерский счет, а либо по окончании налогового периода, либо при выводе средств с брокерского на банковский счет. В подтверждение своей позиции в АВО сослались на положения п. 4 ст. 214, п. 7, п. 10 ст. 226.1 Налогового кодекса.
Ранее АВО уже удалось добиться взаимопонимания с крупнейшими брокерами по вопросу удержания НДФЛ с купонного дохода по облигациям согласно ст. 226.1 Налогового кодекса. Брокеры «Сбера», ВТБ, а также «Финам» перешли на новый порядок налогообложения купонов — то есть по итогам года или при выводе средств на банковский счет, а не в момент поступления купонного дохода на брокерский счет. Брокер «Альфа-Инвестиций» намерен перейти на «справедливый порядок» удержания налога на доходы физических лиц из сумм накопленного купонного дохода (НКД) по облигациям с 1 июля.
В АВО считают, что удержание налога с дивидендов по итогам года будет стимулировать инвесторов не выводить деньги с брокерских счетов до его окончания.
«Если в настоящее время с финансовой точки зрения для инвестора нет разницы, когда выводить деньги (так как налог с дивидендов уже удержан при их зачислении на брокерский счет и при выводе дополнительного налога не возникнет), то при изменении подхода к удержаниям у физических лиц появится мощный экономический стимул для сохранения этих денег на брокерском счете до конца года, чтобы отсрочить НДФЛ», — рассказал член совета АВО Алексей Пономарев.
Он объяснил, что правильная механика взимания налогов с дивидендов неизбежно приведет к реинвестированию этих средств, то есть появлению на рынке дополнительного спроса и ликвидности . «Банк сможет получить дополнительный комиссионный доход от сделок реинвестирования. Также это будет способствовать снижению волатильности , так как в настоящее время именно капиталы частных инвесторов являются основными на рынке акций и составляют весомую часть долгового рынка», — подчеркивают в АВО.
«Если посчитать консервативно, начиная с января 2023 года, налог со всех дивидендов, зачисляемых на брокерские счета, то при корректном налогообложении в рынке осталась бы ликвидность на ₽12–14 млрд», — подсчитал Алексей Пономарев.
Сейчас брокерские компании удерживают НДФЛ в размере 13% (15% с налоговых резидентов других стран, а также с суммы выплат налоговым резидентам, превышающей 5 млн руб.) с дивидендных выплат сразу при поступлении на брокерский счет, то есть инвестор получает дивиденды , уже очищенные от налога. По завершении налогового периода (по итогам года) делается перерасчет: складываются все приходы, вычитаются все расходы.
Из полученного финансового результата рассчитывается сумма налога — 13% (15%), которая в идеале должна была быть удержана по итогам года. Но так как ранее с инвестора в течение года уже удерживали по 13% с каждой дивидендной и купонной выплаты, то из «правильной» суммы НДФЛ (по итогам всего финансового годового результата) вычитается сумма уже удержанных ранее налогов.
Если по итогам года выявляется переплата, то излишне удержанная с инвестора сумма возвращается на счет. И наоборот: если выявляется недоплата, то доначисляется сумма для закрытия всех налоговых обязательств. Если на счете частного инвестора нет денег, то брокер направляет информацию в ИФНС и физическое лицо обязано уплатить по уведомлению из ИФНС задолженность до 1 декабря следующего года.
«РБК Инвестиции » направили запросы о механизме удержания налога на доходы физических лиц (НДФЛ) при зачислении дивидендов в периметр брокерского счета в Минфин, Федеральную налоговую службу, Банк России, а также брокерам «Сбера», ВТБ, Альфа-Банка, «Тинькофф» и в «Финам».
Термин, обозначающий вероятность быстрой продажи активов по рыночной или близкой к рыночной цене. Подробнее Изменчивость цены в определенный промежуток времени. Финансовый показатель в управлении финансовыми рисками. Характеризует тенденцию изменчивости цены – резкое падение или рост приводит к росту волатильности. Подробнее Инвестиции — это вложение денежных средств для получения дохода или сохранения капитала. Различают финансовые инвестиции (покупка ценных бумаг) и реальные (инвестиции в промышленность, строительство и так далее). В широком смысле инвестиции делятся на множество подвидов: частные или государственные, спекулятивные или венчурные и прочие. Подробнее Дивиденды — это часть прибыли или свободного денежного потока (FCF), которую компания выплачивает акционерам. Сумма выплат зависит от дивидендной политики. Там же прописана их периодичность — раз в год, каждое полугодие или квартал. Есть компании, которые не платят дивиденды, а направляют прибыль на развитие бизнеса или просто не имеют возможности из-за слабых результатов. Акции дивидендных компаний чаще всего интересны инвесторам, которые хотят добиться финансовой независимости или обеспечить себе достойный уровень жизни на пенсии. При помощи дивидендов они создают себе источник пассивного дохода. Подробнее Брокерский счет позволяет физическим лицам покупать и продавать ценные бумаги и валюту на фондовых рынках. Поскольку участниками торгов на биржах могут быть только брокеры и дилеры, обычным гражданам требуется заключить с такими посредниками договор, благодаря которому брокер будет проводить сделки от лица инвестора. Брокерский счет нужен, чтобы проводить через него деньги на покупку ценных бумаг. Подробнее
